El drawdown máximo es la mayor caída del capital desde su máximo previo (%). Indica cuánta caída debes poder soportar: una de las métricas de riesgo más importantes.
El Drawdown Máximo (Maximum Drawdown / Max DD) es la mayor caída porcentual del balance (o equity) desde su máximo previo (pico).
DD% = máximo de (pico − actual) ÷ pico × 100
Referencias
- Hasta 10%: muy bajo (conservador). Pero bajo DD no siempre es seguro (abajo).
- 10–30%: rango habitual.
- Más de 30%: alto riesgo. Recuperarse exige mucha ganancia (una caída del 50% necesita +100%).
Por qué es crítico
- El DD decide si sobrevives. Aunque el rendimiento sea alto, es inalcanzable si te expulsan en el drawdown máximo del camino.
- Bajo DD no siempre es seguro. Los tipos grid/promediado pueden estar solo manteniendo pérdidas no realizadas, que explotan en una tendencia fuerte. Júzgalo también con el DD por equity y el tiempo de retención.
- Atención a la base. “Por balance” vs “por equity (incluye flotante)” dan cifras distintas. TrackRecord lo calcula de forma consistente por balance desde el libro de operaciones (sobre los datos).
